Glossar
Die wichtigsten Begriffe aus der Welt der Fonds - alphabetisch gereiht. Klicken Sie auf einen der Buchstaben, um die entsprechenden Begriffe anzuzeigen.
(siehe: Anleihe)
Performancezahlen, die nach einer genau definierten Berechnungsformel von der OeKB (Österreichische Kontrollbank) für alle Fonds ermittelt werden. Diese Formel entspricht internationalen Standards und geht von der Wiederveranlagung der Ausschüttung aus.
Lehrgang für Finanzanalysten und Portefeuillemanager. Ziel des von der Bankakademie veranstalteten Lehrganges ist es, Mitarbeiter von Kreditinstituten und Finanzintermediären in die Lage zu versetzen, Unternehmen und Aktienwerte zu analysieren. Das inländische Diplom wird durch die EFFAS (Dachvereini-gung der europäischen Analystengesellschaften) anerkannt und die Absolventen erwerben damit das Anrecht auf das europaweit verwertbare CEFA-Diplom (Certified European Financial Analyst).
Bei einem offenen Fonds ist die Zahl der Fondsanteile grundsätzlich unbeschränkt. Das heißt, man kann die Anteile zu jedem Zeitpunkt kaufen oder verkaufen. In Österreich sind nur offene Fonds zugelassen.
Offshore Funds sind Investmentfonds mit Sitz im Ausland, um steuerliche Vorteile zu nutzen. Zusätzlich genießen Offshore Fonds den Status von so genannten „non resident companies“. Als solche unterliegen sie keinen Devisen- und Anlagerestriktionen und unterstehen keiner Aufsichtbehörde.
Eine Option verbrieft das Recht, einen bestimmten Basiswert (Wertpapier, Index, Währung, etc.) innerhalb eines bestimmten Zeitraumes (Laufzeit) zu einem fixen Preis zu kaufen (Call) oder zu verkaufen (Put). Optionen amerikanischen Stils (american style option) können während der gesamten Laufzeit ausgeübt werden. Anders bei Optionen europäischen Stils (european style option): Diese können nur am Ende der Laufzeit (am letzten Handelstag) ausgeübt werden.
Ordentliche Erträge sind Zinsen und Dividenden, die dem Fonds im Laufe des Jahres zugeflossen sind (ähnlich: Stückzinsen bei Anleihen).
Entwickelt sich ein Fonds oder eine Aktie besser als die Benchmark, spricht man von Outperformance.